本文作者將從三方面，對(duì)“螞蟻聚寶”到“螞蟻財(cái)富”改版進(jìn)行解讀，并提出自己的觀點(diǎn)。enjoy~

進(jìn)入2017年，隨著商業(yè)模式的逐漸成熟，市場(chǎng)的逐漸規(guī)范，互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)開始進(jìn)入一個(gè)新的發(fā)展時(shí)代，techfin（科技“Technology”與金融“Finance”）概念悄然興起。

6月14日，螞蟻聚寶進(jìn)行了大幅的改版更新，升級(jí)為“螞蟻財(cái)富”。對(duì)于螞蟻金服這又一動(dòng)作，自然引起了廣泛的關(guān)注，包括各類媒體、基金公司、銀行、券商、監(jiān)管層、大眾理財(cái)用戶，包括各界互聯(lián)網(wǎng)人士。

本文從以下三個(gè)問(wèn)題入手，從“螞蟻聚寶”到“螞蟻財(cái)富”，看螞蟻金融該如何規(guī)劃發(fā)展：

1. 螞蟻金融的初衷？
2. 螞蟻聚寶升級(jí)為螞蟻財(cái)富？
3. 后期的螞蟻財(cái)富該何去何從？

一、螞蟻金融的初衷？

1、余額寶的成功：培育了用戶的理財(cái)觀念

2013年，余額寶橫空出世到一個(gè)月獲得400萬(wàn)用戶、超百億資金，再到如今約3億用戶、破8千億的資產(chǎn)規(guī)模，互聯(lián)網(wǎng)金融理財(cái)越來(lái)越為社會(huì)大眾所接受。其更重要的意義倒不是為了多少用戶賺了多少收益，而是極具代表性和影響力地培育了廣大群眾的理財(cái)觀念和意識(shí)。

繼而在傳統(tǒng)的銀行理財(cái)服務(wù)、股票、基金外，也更加樂(lè)于通過(guò)手機(jī)通過(guò)互聯(lián)網(wǎng)嘗試更為便捷的線上理財(cái)服務(wù)。P2P借貸、P2P理財(cái)也因此獲得了肥沃的成長(zhǎng)土壤，即便政策從真空到整治，即便平臺(tái)從繁榮到跑路，也依然在不斷獲取更多用戶，依然在不斷教育著用戶，也依然被用戶反作用著！

余額寶是一款中國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融史上里程碑式的產(chǎn)品。并且它是螞蟻金服的戰(zhàn)略升級(jí)從支付到金融服務(wù)，支付是余額寶驚險(xiǎn)一躍的基礎(chǔ)，同時(shí)余額寶也是最核心的紐帶——它鏈接了支付寶與螞蟻聚寶。

2、用戶定位：群體大、年輕化、凈資產(chǎn)總額較低、對(duì)理財(cái)認(rèn)知較淺

螞蟻聚寶的理念是“讓理財(cái)更簡(jiǎn)單”，其目標(biāo)用戶群已然不是某個(gè)特定的細(xì)分群體，而是廣大除銀行儲(chǔ)蓄外沒有或少之又少涉足理財(cái)?shù)拇蟊??？傮w而言呈現(xiàn)著，用戶群體大、趨于年輕化、凈資產(chǎn)總額較低、對(duì)理財(cái)認(rèn)知較淺的特征。

并且從此前發(fā)布的《螞蟻聚寶大眾投資人大數(shù)據(jù)分析》亦可看出：

• 螞蟻聚寶上單筆投資金額1000元及以下的用戶占比高達(dá)71%，雖然錢不多但也有理財(cái)需求；
• 90%的用戶有過(guò)風(fēng)險(xiǎn)認(rèn)知與實(shí)際投資行為不匹配的情況；
• 大部分用戶不懂得分散投資，同時(shí)投資2只及以上基金的用戶僅占30%（該數(shù)據(jù)不含余額寶）；
• 人均基金持有時(shí)長(zhǎng)僅48天（該數(shù)據(jù)不含余額寶），缺少長(zhǎng)期投資心態(tài)。
• 平臺(tái)80后、90后用戶占比86%，其中90、95后用戶占到35%。

3、回歸產(chǎn)品初衷：用戶需求——簡(jiǎn)單而安全

回到用戶定位說(shuō)用戶需求，因?yàn)槊嫦虻氖菑V大有潛在理財(cái)需求但又不懂理財(cái)、不敢理財(cái)、對(duì)理財(cái)認(rèn)知尚淺的用戶，這樣特征和屬性的用戶需求在哪呢？結(jié)合以下來(lái)自艾瑞咨詢的網(wǎng)絡(luò)理財(cái)目的、不使用網(wǎng)絡(luò)理財(cái)?shù)脑驍?shù)據(jù)一起來(lái)看看（數(shù)據(jù)為2014年，但從事件本身結(jié)構(gòu)特性很是穩(wěn)定，故此類數(shù)據(jù)并不會(huì)有太大波動(dòng)）：

• 基本需求：簡(jiǎn)單、安全地理財(cái)；所提供產(chǎn)品功能服務(wù)簡(jiǎn)單易上手，能夠讓小白用戶輕松入門使用，可以讓用戶做到Don’t make me think。并且在資金安全方面有所保障，能夠讓用戶本金和其應(yīng)得其他利益不會(huì)因?yàn)槠脚_(tái)系統(tǒng)故障、公司倒閉等原因遭受不白損失。故而簡(jiǎn)單和安全，是大眾理財(cái)最基本也是最起碼的需求。
• 期望需求：有序平穩(wěn)地使資產(chǎn)得到增值和保值，至少跑得贏通脹，雖然用戶可能并不知道是通脹。
• 興奮需求：創(chuàng)新的結(jié)構(gòu)化產(chǎn)品使得用戶資產(chǎn)在風(fēng)險(xiǎn)可控前提下獲得超出預(yù)期的回報(bào)；平臺(tái)提供更為完善的提高資金流動(dòng)性、安全性、收益性等服務(wù)；其他更多智能、人工貼心服務(wù)。

余額寶的成功，核心點(diǎn)是：降低了投資門檻——傳統(tǒng)金融服務(wù)除了有時(shí)間、空間兩個(gè)維度的限制之外，還有一道道無(wú)形門檻?？偨Y(jié)起來(lái)說(shuō)，關(guān)鍵4個(gè)檻：不懂理財(cái)、不敢理財(cái)、沒錢理財(cái)、沒空理財(cái)。

另外，它將“儲(chǔ)蓄”與“消費(fèi)”邊界打破，T+0交易，隨時(shí)存隨時(shí)取，收益之余也能消費(fèi)。在余額寶的成功基礎(chǔ)上，螞蟻金服相繼推出了螞蟻聚寶，螞蟻聚寶的核心也是如此——降低理財(cái)門檻。

二、螞蟻聚寶升級(jí)為螞蟻財(cái)富？

1、產(chǎn)品定位變化

• 螞蟻聚寶定位：買基金，討論基金，投資工具
• 螞蟻財(cái)富定位：打造一站式理財(cái)平臺(tái)，從以基金銷售為主的平臺(tái)，變成主打綜合理財(cái)概念的應(yīng)用，把股票和保險(xiǎn)引入進(jìn)來(lái)相對(duì)弱化基金的概念。

從這次的定位大改版我們可以看出，螞蟻財(cái)富急于展示生態(tài)（與各種金融機(jī)構(gòu)的嫁接)，小基金模塊難以滿足它大格局的定位，它把野心放在了“一站式理財(cái)平臺(tái)”，迫切打造自己的金融生態(tài)。

這里需要講講“投資”和“理財(cái)”的區(qū)別：

• 投資：特點(diǎn)經(jīng)濟(jì)主體為了在未來(lái)可預(yù)見時(shí)期內(nèi)獲得收益或是資金增值，在一定時(shí)間內(nèi)向一定領(lǐng)域投放足夠數(shù)額的資金或事物的貨幣等價(jià)物的行為。
• 理財(cái)：對(duì)財(cái)務(wù)（財(cái)務(wù)和債務(wù)）進(jìn)行管理，以實(shí)現(xiàn)財(cái)務(wù)的保值、增值為目的。

一個(gè)負(fù)責(zé)收益和增值，而另一個(gè)已經(jīng)擴(kuò)大到了管理財(cái)產(chǎn)和債務(wù)，因此，6月14日的首次大改版，生活繳費(fèi)、償還信用卡以及充值等等財(cái)務(wù)行為被放在了app中，因?yàn)橛脩舻膹?qiáng)烈反對(duì)吐槽“是支付寶的孿生兄弟，內(nèi)容過(guò)于繁雜”，于6月15日緊急下線了生活服務(wù)功能。

2、改版強(qiáng)化內(nèi)容

（1）財(cái)富號(hào)——螞蟻基金淘寶店

財(cái)富號(hào)大家可以把它理解為是一個(gè)植根于螞蟻金服平臺(tái)開放給各類金融機(jī)構(gòu)的門面。財(cái)富號(hào)目前在支付寶中的螞蟻財(cái)富入口也已經(jīng)有所展現(xiàn)了，用阿里時(shí)代的店鋪思維，把運(yùn)營(yíng)的主動(dòng)權(quán)完全交給了基金公司，讓產(chǎn)品供應(yīng)者直接向投資者服務(wù)。

① 戰(zhàn)略層

如上圖所示，“財(cái)富號(hào)”在“螞蟻財(cái)富”首頁(yè)和“支付寶”內(nèi)“螞蟻財(cái)富”二級(jí)入口首頁(yè)都有精選展示模塊，從中我們可以看出“財(cái)富號(hào)”已然成為“螞蟻財(cái)富”的重要核心業(yè)務(wù)模式之一。

需要著重說(shuō)說(shuō)“財(cái)富號(hào)”的成功，根據(jù)螞蟻財(cái)富給出的數(shù)據(jù)，螞蟻財(cái)富號(hào)上線僅一個(gè)月時(shí)間，首批入駐的基金公司財(cái)富號(hào)日均交易額漲幅達(dá)243%。日均客單的漲幅達(dá)到190%。從側(cè)面可以看出螞蟻財(cái)富號(hào)對(duì)銷量的幫助。

從戰(zhàn)略模式來(lái)看，基金公司在大型電商上設(shè)“分店“是大勢(shì)所趨，互聯(lián)網(wǎng)思維不能簡(jiǎn)單地以自己的利潤(rùn)為導(dǎo)向，流量模式已經(jīng)需要有所改進(jìn)，如何準(zhǔn)確地切入用戶的需求，將投資融入生活、消費(fèi)是下一步的關(guān)鍵。

② 框架層

從用戶體驗(yàn)來(lái)說(shuō)，筆者一枚90后典型“理財(cái)新手”，我從“螞蟻財(cái)富”app第一次從財(cái)富號(hào)進(jìn)入購(gòu)買理財(cái)，我需要6步：

1. 點(diǎn)開“螞蟻財(cái)富”app—》
2. 精選財(cái)富號(hào)更多－》
3. 選擇可信的財(cái)富號(hào)－》
4. 在財(cái)富號(hào)店鋪點(diǎn)擊立即購(gòu)買－》
5. 選擇定投或買入－》
6. 輸入買入金額，確定支付

③ 表現(xiàn)層

從以上用戶操作步驟我們也可以看出，除了第一步不需要用戶思考，其他步驟都會(huì)給用戶帶來(lái)很大很大的選擇障礙，一個(gè)優(yōu)秀的產(chǎn)品需要做到“don’t make me think”，從這一點(diǎn)我們可以看出“螞蟻財(cái)富”的框架層和表現(xiàn)層上還需要不斷的優(yōu)化，提升用戶體驗(yàn)。

（2）財(cái)富頭條模塊——螞蟻版自媒體今日頭條

資深的投資理財(cái)人士，投資理財(cái)看新聞資訊，俗話說(shuō)：跟著政策走。確實(shí)，這是理財(cái)用戶的主要需要之一，因?yàn)樗麄兛梢酝ㄟ^(guò)關(guān)注新聞資訊提升理財(cái)?shù)木珳?zhǔn)性。

① 結(jié)構(gòu)層

值得一提的事，螞蟻財(cái)富app的財(cái)富頭條模塊在支付寶“螞蟻財(cái)富模塊”并未展示，支付寶“螞蟻財(cái)富模塊”以“理財(cái)日夜談”精選模塊替代了“財(cái)富頭條”，只推送每日“財(cái)富頭條”內(nèi)的精選內(nèi)容，且每日只推送2篇，“新聞早知道”和“一千零一夜”，從“支付寶理財(cái)日夜談”精選內(nèi)容引導(dǎo)用戶下載體驗(yàn)“螞蟻財(cái)富”app。

② 框架層

筆者覺得“螞蟻財(cái)富”有點(diǎn)冗余，無(wú)法克制，財(cái)富頭條的板塊是非常大的體系且又是“資訊新聞”，又是“大V討論區(qū)”并且在資訊媒介上，市場(chǎng)上早已有很多針對(duì)性的，比如“雪球”，比如“東方財(cái)富”，他們的長(zhǎng)期積累，用戶已形成了習(xí)慣性，“螞蟻財(cái)富”要想通過(guò)“螞蟻財(cái)富”不落后且搶占用戶心智，筆者認(rèn)為沒有創(chuàng)新性或者獨(dú)特的內(nèi)容黑料，難以讓其他理財(cái)資訊平臺(tái)的忠實(shí)用戶轉(zhuǎn)移到“螞蟻財(cái)富”。

（3）社區(qū)大V觀點(diǎn)——螞蟻版雪球

細(xì)心的用戶可以發(fā)現(xiàn)，之前“螞蟻聚寶”有討論模塊，但是“螞蟻財(cái)富”的改版強(qiáng)化了“大V“的作用，這很大程度與改版前“螞蟻聚寶”社區(qū)模塊存在的很大一個(gè)問(wèn)題有關(guān)：原先的討論區(qū)夾雜太多情緒觀念的“濕貨”，螞蟻財(cái)富有意把社區(qū)內(nèi)容引向PGC（專業(yè)生產(chǎn)內(nèi)容），然而筆者認(rèn)為，買基金的用戶更像羊群，KOL意見領(lǐng)袖其實(shí)并不有用。

① 戰(zhàn)略層

眾所周知，投資理財(cái)界的“今日頭條”就是——“雪球”app，很多網(wǎng)友也調(diào)侃說(shuō)，“雪球”將來(lái)會(huì)是互金行業(yè)的“小紅書”，從內(nèi)容入手吸引廣大的GPC，注意是“GPC“，然后開始轉(zhuǎn)向理財(cái)業(yè)務(wù)的銷售。

但是，“螞蟻財(cái)富”的戰(zhàn)略定位卻比較多而亂，又是“財(cái)富號(hào)”電商理財(cái)模式，又是“大V的GPC”入手，都想兼顧，什么都想抓，但是這樣的結(jié)果只會(huì)多頭都抓不好，畢竟互金領(lǐng)域市場(chǎng)還在初級(jí)階段，用戶的習(xí)慣和偏好還有待針對(duì)性的戰(zhàn)略功能去搶占用戶。

② 結(jié)構(gòu)層

體驗(yàn)之后有個(gè)小地方體驗(yàn)非常不好，在社區(qū)中的大V觀點(diǎn)，點(diǎn)擊關(guān)注，顯示toast提示“需要設(shè)置昵稱才能關(guān)注”，然后3s就隱藏了，然后筆者找了半天半天的昵稱在哪里設(shè)置，點(diǎn)擊“我的”點(diǎn)擊頂部的頭像或名稱（支付寶真實(shí)名稱），進(jìn)入個(gè)人中心，，再點(diǎn)擊個(gè)人信息進(jìn)入，再點(diǎn)擊設(shè)置昵稱，一共4步，而且需要用戶去找。

優(yōu)秀的用戶體驗(yàn)的產(chǎn)品在用戶引導(dǎo)上一定會(huì)做到極致，用戶是不留情面的，是有惰性的，在螞蟻財(cái)富這一小功能上正確的引導(dǎo)應(yīng)該是，點(diǎn)擊”關(guān)注“，直接跳轉(zhuǎn)”昵稱設(shè)置“頁(yè)面，設(shè)置好后，系統(tǒng)自動(dòng)請(qǐng)求關(guān)注該大V，進(jìn)入社區(qū)頁(yè)面。

（4）股票模塊——螞蟻版同花順（暫時(shí)不支持開戶）

是的，因?yàn)槭谴蛟煲徽臼嚼碡?cái)平臺(tái)，螞蟻財(cái)富進(jìn)入了“股票”模塊，并且板塊做的還很重，在底部tab上“股票”，但是目前暫不支持開戶。

戰(zhàn)略層：筆者不知道“螞蟻財(cái)富”加入“股票”到底是“對(duì)”是“誤”，只能時(shí)間證明。但是筆者思考的是：炒股人群和理財(cái)人群的重合度。畢竟交易類投資者對(duì)于工具的專用性要求比較高。而目前股票放到了底部tab，目前股票只能添加自選和查看股價(jià)變動(dòng)。

這似乎違背了用戶的主要需求是：查看資金的資產(chǎn)情況，收益變動(dòng)情況和可供選擇的產(chǎn)品和投資方式。但是也看出了后期的螞蟻財(cái)富會(huì)上線股票開戶模塊，進(jìn)行線上交易，但，筆者表示擔(dān)憂。

三、后期的螞蟻財(cái)富該何去何從？

1、不忘初心，保持克制

這也是我重點(diǎn)想說(shuō)的，開頭為什么一直重點(diǎn)在講“余額寶”，“螞蟻聚寶”的興起很大原因是因?yàn)椤坝囝~寶”的成功，它成功的解決了用戶需求：簡(jiǎn)單而安全的理財(cái)，降低理財(cái)?shù)拈T檻，解決理財(cái)四大門檻“不懂理財(cái)、不敢理財(cái)、沒錢理財(cái)、沒空理財(cái)?！?/strong>