編輯導(dǎo)語：以前，我們不帶錢包出門寸步難行，而如今手握手機(jī)去哪里都不怕。移動(dòng)支付技術(shù)在帶來便利的同時(shí)，也帶來了隱私泄露、賬戶盜用等新風(fēng)險(xiǎn)。隨著新支付方式的快速發(fā)展，傳統(tǒng)的監(jiān)管框架已顯得力不從心，因此新加坡監(jiān)管部門不斷完善監(jiān)管體系，在保持金融穩(wěn)定的同時(shí)促進(jìn)支付領(lǐng)域創(chuàng)新。

前言：

今年我在一家新加坡直播社交公司里做支付，我們當(dāng)前的項(xiàng)目需要到新加坡申請(qǐng)牌照，遂對(duì)新加坡的支付體系進(jìn)行了一些梳理。

新加坡是位列紐約、倫敦、香港之后的第四大國(guó)際金融中心，擁有完善的支付基礎(chǔ)設(shè)施，以及較為全面的支付體系監(jiān)管框架，但移動(dòng)支付等新興零售支付方式的普及率卻并不理想。

為推動(dòng)電子支付的發(fā)展，新加坡推出了一系列的鼓勵(lì)創(chuàng)新的措施，并將電子支付作為國(guó)家戰(zhàn)略方向之一。

本文介紹了新加坡支付體系的法律基礎(chǔ)、監(jiān)管框架、支付行業(yè)和市場(chǎng)，對(duì)新加坡電子支付的發(fā)展情況進(jìn)行了梳理。

一、國(guó)家基本情況介紹

新加坡簡(jiǎn)稱獅城，是一個(gè)比較小的國(guó)家，拿國(guó)土面積對(duì)比的話，深圳相當(dāng)于3個(gè)新加坡，上海相當(dāng)于9個(gè)新加坡，廣州相當(dāng)于10個(gè)新加坡，北京就更多了，22個(gè)，就是這么小。

人口呢，600W不到，大概相當(dāng)于我國(guó)一個(gè)二線城市的人口量，是一個(gè)移民國(guó)家，其中華人占了約70%。

就是這樣一個(gè)體量的國(guó)家，居然是亞太第一大、全球第三大外匯交易市場(chǎng)，金融市場(chǎng)發(fā)達(dá)程度位居世界第三，有超過200家銀行。

此外，新加坡的營(yíng)商環(huán)境、政府辦事效率等在全球也是名列前矛的。

（世界銀行公布的2017年全球經(jīng)商環(huán)境報(bào)告（Doing Business 2017），新加坡在全球190個(gè)國(guó)家評(píng)比中排名第2。）

在國(guó)際透明組織（Transparency International）公布的「2017年貪腐印象指數(shù)（Corruption Perceptions Index 2016）」報(bào)告中，新加坡在180個(gè)國(guó)家或地區(qū)當(dāng)中與瑞典并列第6名，是亞洲唯一位于前十名的國(guó)家。

二、支付體系立法情況

2006 年以前，新加坡一直沒有覆蓋整個(gè)支付體系的立法。新加坡金融管理局MAS對(duì)支付體系的監(jiān)管規(guī)定散見于《銀行法》、《匯票法》以及一些非正式的、合作性的文件中。

隨著金融業(yè)的不斷發(fā)展，MAS 逐漸認(rèn)識(shí)到支付體系對(duì)于貨幣政策、金融穩(wěn)定和公眾利益的重要性。

在經(jīng)歷了多年的醞釀、起草、修改和完善的過程后，MAS 于 2006 年頒布了《支付體系監(jiān)督法》（PS（O）A），為其監(jiān)管支付體系提供了統(tǒng)一的法律基礎(chǔ)。

目前，新加坡根據(jù) 2006 年頒布的《支付體系監(jiān)督法》（PS（O）A）和 1979 年頒布的《貨幣兌換和匯款業(yè)務(wù)法》（MCRBA），監(jiān)管各類支付服務(wù)。前者主要針對(duì)轄區(qū)內(nèi)重要支付系統(tǒng)、儲(chǔ)值類支付工具（SVF）做出統(tǒng)一規(guī)定，后者則對(duì)開展匯款類業(yè)務(wù)的企業(yè)設(shè)立了牌照等監(jiān)管要求。

隨著支付領(lǐng)域創(chuàng)新的演進(jìn)發(fā)展，新興支付工具和業(yè)務(wù)模式使得這2項(xiàng)法案（06年頒布的《支付體系監(jiān)督法》和79年頒布的《貨幣兌換和匯款業(yè)務(wù)法》）所調(diào)整的業(yè)務(wù)邊界日益模糊，在監(jiān)管范圍之外的新興業(yè)務(wù)帶來了新的風(fēng)險(xiǎn)。

在2017 年 11 月，MAS 提出制定新的統(tǒng)一支付立法——支付服務(wù)法案（Payment Service Bill，PSB），進(jìn)一步整合精簡(jiǎn) PS（O）A 和 MCRBA 的相關(guān)規(guī)定，擴(kuò)展支付業(yè)務(wù)監(jiān)管范圍，并根據(jù)支付活動(dòng)引發(fā)的風(fēng)險(xiǎn)優(yōu)化法律法規(guī)。

PSB 的核心包含兩大平行的監(jiān)管框架，一是針對(duì)直接面向消費(fèi)者和商戶的零售支付業(yè)務(wù)牌照制度，二是對(duì)于跨行支付系統(tǒng)、卡組織等雖不直接面向零售用戶，但可能對(duì)金融穩(wěn)定造成影響的支付系統(tǒng)的指定制度。

PSB 規(guī)定在新加坡境內(nèi)開展以下七類支付業(yè)務(wù)必須取得支付牌照：

1. 賬戶發(fā)行服務(wù)：包括支付賬戶的開立、維護(hù)或運(yùn)營(yíng)，比如電子錢包、非銀行機(jī)構(gòu)發(fā)行的信用卡服務(wù)。
2. 國(guó)內(nèi)貨幣轉(zhuǎn)移服務(wù)：境內(nèi)資金轉(zhuǎn)移服務(wù)，包括支付網(wǎng)關(guān)、自助機(jī)具等。
3. 跨境貨幣轉(zhuǎn)移服務(wù)：提供資金跨境匯入和匯出服務(wù)。
4. 商戶收單服務(wù)：支付服務(wù)機(jī)構(gòu)與商戶簽訂協(xié)議，開展支付交易受理和處理服務(wù)，包括 POS收單和網(wǎng)絡(luò)支付網(wǎng)關(guān)。
5. 電子貨幣發(fā)行：發(fā)行電子貨幣，包括儲(chǔ)值工具（SVF）等。
6. 虛擬貨幣服務(wù)：虛擬貨幣的購(gòu)買或銷售，提供虛擬貨幣交易平臺(tái)等。
7. 貨幣兌換服務(wù)：購(gòu)買或銷售外幣。

三、支付監(jiān)管機(jī)構(gòu)的基本情況

1. 金融管理局（MAS）

新加坡的金融監(jiān)管機(jī)構(gòu)MAS大致相當(dāng)于我們的一行三會(huì)（人行、證監(jiān)會(huì)、銀監(jiān)會(huì)、保監(jiān)會(huì)），MAS用了許多年時(shí)間，陸續(xù)頒布和實(shí)施了包括銀行法、保險(xiǎn)法、證券法、期貨交易法、基金管理法、外匯交易法等在內(nèi)的一火車皮金融律法，對(duì)新加坡所有金融機(jī)構(gòu)和持有資金服務(wù)牌照的公司履行監(jiān)管職能，還包括對(duì)財(cái)富管理、信用評(píng)級(jí)等準(zhǔn)金融類機(jī)構(gòu)的管理。

MAS頒布的與支付相關(guān)的法律法規(guī)在上文中有介紹，此處不再贅述。

2. 其他機(jī)構(gòu)

1）新加坡清算所協(xié)會(huì)（Singapore Clearing House Association）

1980 年成立，負(fù)責(zé)建立、管理及監(jiān)督其成員機(jī)構(gòu)的清算服務(wù)和相關(guān)設(shè)施，成員資格對(duì)相關(guān)金融機(jī)構(gòu)和 MAS 開放。

清算所協(xié)會(huì)不直接運(yùn)營(yíng)支付系統(tǒng)，主要負(fù)責(zé)為新加坡元支票清算系統(tǒng)（SGDCCS）、美元支票清算系統(tǒng)（USDCCS）和銀行間轉(zhuǎn)賬系統(tǒng)（IBG）的參與銀行和系統(tǒng)運(yùn)營(yíng)機(jī)構(gòu)制定章程、規(guī)則和條件，指派清算系統(tǒng)運(yùn)營(yíng)商，并確保運(yùn)營(yíng)商提供的清算服務(wù)符合清算所協(xié)會(huì)設(shè)定的規(guī)則。

2）新加坡銀行協(xié)會(huì)（Association of Banks in Singapore）

非盈利組織，由獲得MAS許可的各類銀行業(yè)機(jī)構(gòu)組成，為行業(yè)最佳實(shí)踐制定最低標(biāo)準(zhǔn)，并支持行業(yè)性互惠項(xiàng)目，也會(huì)就支付結(jié)算體系等影響行業(yè)發(fā)展的立法和指引提出意見建議。

四、支付行業(yè)

據(jù)數(shù)據(jù)分析機(jī)統(tǒng)計(jì)，2018年新加坡電子支付用戶數(shù)達(dá)到 460萬，超過新加坡總?cè)丝诘?80%，交易總額將達(dá)到 117.77 億美元，交易總額將以 12.4% 的年均復(fù)合增長(zhǎng)率增長(zhǎng)，預(yù)2022 年交易總額將達(dá)到 187.96 億美元。

（來源：Statisca，新加坡電子支付市場(chǎng)交易規(guī)模）

五、支付市場(chǎng)

1. 傳統(tǒng)支付方式

1）現(xiàn)金

現(xiàn)金仍然是新加坡小額交易中常見的支付方式，2015 年，新加坡現(xiàn)金支付交易金額為 14 億新元，在常用支付工具中，排名僅次于儲(chǔ)值工具（SVF）。

2）支票

支票仍因其使用的方便性和安全性而在新加坡支付市場(chǎng)占有一席之地，個(gè)人消費(fèi)者通常在賬單和小額支付場(chǎng)景中使用支票，支票支付也在企業(yè)之間的商業(yè)活動(dòng)中較為常見。整體來說，支票的使用率呈逐年下滑趨勢(shì)。

3）銀行卡

在新加坡，信用卡和借記卡均得到了廣泛應(yīng)用，成為零售支付最常使用的方式之一。

根據(jù)交易驗(yàn)證方式，借記卡大致可分為基于 PIN 碼和基于簽名的借記卡，NETS EFTPOS 是常見的基于 PIN碼的借記卡支付方式，而 Visa 和萬事達(dá)借記卡則是基于簽名的借記卡。

4）儲(chǔ)值工具（SVF）

儲(chǔ)值工具（SVF）相當(dāng)于我國(guó)的預(yù)付費(fèi)卡，比如京東卡、沃爾瑪卡，是新加坡較為常見的支付方式，是可以在 SVF 發(fā)行機(jī)構(gòu)體系內(nèi)通用的預(yù)付電子現(xiàn)金或預(yù)付卡，一些電子形式的 SVF 也可稱為電子貨幣（e-money），使用 SVF 進(jìn)行交易一般不需要PIN 碼或簽名。

跟我國(guó)預(yù)付費(fèi)卡分單用途和多用途卡一樣，在新加坡，SVF 可分為單用途（SPSVF）和多用途（MPSVF）兩類，單用途儲(chǔ)值工具只能用于購(gòu)買發(fā)行機(jī)構(gòu)所提供的產(chǎn)品和服務(wù)，典型的單用途儲(chǔ)值工具如預(yù)付費(fèi)電話卡；多用途儲(chǔ)值工具可以用于購(gòu)買發(fā)行機(jī)構(gòu)及其他主體提供的商品和服務(wù)。

5）電子轉(zhuǎn)賬

新加坡電子轉(zhuǎn)賬服務(wù)主要基于新加坡自動(dòng)清算所（Singapore Automated Clearing House，SACH）的銀行間轉(zhuǎn)賬系統(tǒng)（Interbank Giro System，IBG），系統(tǒng)參與銀行的客戶可通過 IBG 系統(tǒng)進(jìn)行直接借記和直接貸記轉(zhuǎn)賬。

2. 新興支付方式

1）PayNow

PayNow 是一個(gè)以商業(yè)銀行為主導(dǎo)的支付解決方案，由新加坡銀行協(xié)會(huì)（ABS）于 2017 年 7月推出，目前參與銀行共有 9 家，包括中國(guó)銀行和工商銀行，PayNow 注冊(cè)用戶超過160萬。

支持PAYNOW的銀行目前只有9家，也就是說只有這9個(gè)銀行的APP上可以用PAYNOW這個(gè)功能。與我國(guó)支付寶微信基于虛擬賬戶基礎(chǔ)的不同，PAYNOW還是基于銀行基礎(chǔ)的一個(gè)移動(dòng)應(yīng)用，離開了銀行賬戶體系就玩不轉(zhuǎn)了。

在PayNow上轉(zhuǎn)賬時(shí)，僅通過手機(jī)號(hào)碼或新加坡身份證（NRIC）、外國(guó)人身份證號(hào)（FIN）即可發(fā)起新元轉(zhuǎn)賬，資金實(shí)時(shí)到賬。

PayNow 全年全天候提供服務(wù)，用戶可通過網(wǎng)上銀行平臺(tái)或手機(jī)銀行 app 獲取 PayNow 服務(wù)，在首次使用時(shí)將銀行賬戶和手機(jī)號(hào)、身份證號(hào)等進(jìn)行關(guān)聯(lián)。從這點(diǎn)上看，跟香港的FPS還是非常像的。

2018 年 8 月，企業(yè)版 PayNow Corporate 上線，將服務(wù)延伸至公司、政府機(jī)構(gòu)、行業(yè)協(xié)會(huì)等對(duì)公主體。這些機(jī)構(gòu)可將組織識(shí)別碼（UEN）與其銀行賬戶關(guān)聯(lián)，即可通過 PayNow Corporate實(shí)時(shí)收付款項(xiàng)。

PayNow 同樣支持掃描二維碼付款功能，企業(yè)和消費(fèi)者可以使用 9 家手機(jī)銀行 app 掃描PayNow 二維碼完成支付，PayNow 二維碼新加坡通用二維碼 SG QR 整合（下文會(huì)講到這個(gè)SGQR，新加坡官方的統(tǒng)一二維碼標(biāo)準(zhǔn)）。

2）NETSPAY

NETS 成立于 1986 年，是由新加坡商業(yè)銀行發(fā)起設(shè)立的支付卡網(wǎng)絡(luò)，目前 NETS 集團(tuán)的業(yè)務(wù)范圍已延伸至新加坡支付產(chǎn)業(yè)鏈各個(gè)環(huán)節(jié)中，包括 POS 直接借記和貸記支付、網(wǎng)絡(luò)和移動(dòng)支付、預(yù)付卡業(yè)務(wù)、支付系統(tǒng)運(yùn)營(yíng)等等。

2017 年，NETS 推出手機(jī)錢包服務(wù) NETSPay，支持非接支付和二維碼支付功能。用戶可通過綁定銀行卡或預(yù)付費(fèi)賬戶方式，實(shí)現(xiàn)線下的 NFC、二維碼掃碼支付，以及應(yīng)用內(nèi)購(gòu)買（IAP）。

此外，NETSPay 用戶之間可通過手機(jī)號(hào)實(shí)現(xiàn)轉(zhuǎn)賬、收發(fā)紅包等功能。在新加坡境外，NETSPay 也可在支持中國(guó)銀聯(lián) QuickPass、銀聯(lián)二維碼的受理商戶進(jìn)行支付。NETSPay 目前對(duì)于不超過 100新元的交易實(shí)行免密支付。

截至 2018 年 6 月，NETSPay可在全新加坡超 10.5 萬個(gè)線下受理點(diǎn)進(jìn)行支付，其中包括6萬個(gè)支持二維碼支付受理點(diǎn)。

3. 新加坡通用二維碼SG QR

目前我國(guó)主流上是三家的二維碼：微信、支付寶、銀聯(lián)，還有其他的一些用得比較少的錢包的二維碼，比如壹錢包、京東金融錢包等。

各錢包之間的二維碼是不通用的，即微信的錢包不能掃描支付寶的二維碼，當(dāng)然國(guó)家當(dāng)前正在推進(jìn)二維碼的互聯(lián)互通，已有小范圍的測(cè)試，預(yù)計(jì)在不久的將來，微信掃描支付寶的二維碼將大范圍使用。

2017 年 11 月，新加坡支付委員會(huì)（Payment Council）發(fā)布了新加坡二維碼電子支付規(guī)范，我國(guó)的銀聯(lián)國(guó)際、微信、支付寶等巨頭也參與了規(guī)范的制定。

2018 年9月，SG QR 正式上線運(yùn)行，成為全球首個(gè)統(tǒng)一通用支付二維碼。SG QR 整個(gè)了新加坡市場(chǎng)中已有的二維碼，包括 PayNow、NETS、GrabPay、Liquid Pay、Singtel DASH、微信支付、支付寶、銀聯(lián)等 27 種。

在付款時(shí)，消費(fèi)者只需查看商戶展示的SG QR 付款碼是否支持其希望使用的支付 app，登錄該支付 app 后掃碼完成付款，而商戶則無需在收款臺(tái)展示多個(gè)不同的二維碼支付標(biāo)簽，只需在一個(gè) SG QR 標(biāo)簽中顯示支持的支付方式即可。

（新加坡通用二維碼 SG QR 標(biāo)簽示例）

六、新加坡零售支付系統(tǒng)

MAS是這么分類新加坡的支付清算體系的：

• 國(guó)之重器：systemically important payment system，也就是那些一旦出問題就會(huì)引發(fā)系統(tǒng)性金融風(fēng)險(xiǎn)、破壞國(guó)家金融穩(wěn)定的清算系統(tǒng)，典型的比如為銀行業(yè)、證券業(yè)提供同業(yè)清算服務(wù)的：MAS Electronic Payment System(MEPS+)；
• 民之重器：system-wide important payment system，也就是那些一旦出現(xiàn)問題就會(huì)動(dòng)搖人民群眾支付信心、但是不足以動(dòng)搖金融根本的清算系統(tǒng)，這類通常是民營(yíng)公司搭建的、服務(wù)零售行業(yè)的清算系統(tǒng)，比如GIRO、FAST、PAYNOW等；
• 對(duì)外合作的系統(tǒng)：比如外匯交易的CLS系統(tǒng)（Continuous Linked Settlement），CLS是全世界外匯交易里舉足輕重的系統(tǒng)。

七、新興支付的發(fā)展機(jī)遇

16年，新加坡金管局委托咨詢公司畢馬威對(duì)新加坡的支付市場(chǎng)進(jìn)行了一項(xiàng)調(diào)研，調(diào)研報(bào)告指出新加坡支付產(chǎn)業(yè)存在的一些問題，包括個(gè)人和企業(yè)用戶仍對(duì)現(xiàn)金、支票等傳統(tǒng)支付方式依賴度較高。

新興支付解決方案發(fā)展分散，缺乏互聯(lián)互通性，制約了整體普及進(jìn)程；支付領(lǐng)域的法律法規(guī)落后于產(chǎn)業(yè)實(shí)踐等。

金管局基于畢馬威的結(jié)論，啟動(dòng)了一系列改革舉措，包括推進(jìn)支付監(jiān)管框架調(diào)整，完善支付基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)，促進(jìn)支付創(chuàng)新領(lǐng)域的協(xié)調(diào)與合作等。

加上新加坡開放的金融環(huán)境，新加坡的新興支付市場(chǎng)，存在較大的發(fā)展空間。

一方面，新加坡的移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)環(huán)境較為發(fā)達(dá)，銀行賬戶覆蓋率（96%），手機(jī)滲透率（149%），無線網(wǎng)絡(luò)滲透率（186%），均排在了東南亞第一名；同時(shí)，新加坡的人口素養(yǎng)比較高，對(duì)于新興支付方式的了解程度，也超平均水平。

另一方面，智慧國(guó)家計(jì)劃為電子支付發(fā)展提供有力的政策支持，電子支付產(chǎn)業(yè)發(fā)展與國(guó)家戰(zhàn)略相掛鉤，將有力推進(jìn)新興支付的推廣應(yīng)用，通過二維碼SG QR就是一個(gè)典范。

作者：劉小石；微信公眾號(hào)：劉小石

本文由 @ 劉小石 原創(chuàng)發(fā)布于人人都是產(chǎn)品經(jīng)理。未經(jīng)許可，禁止轉(zhuǎn)載。

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